[{"data":1,"prerenderedAt":-1},["ShallowReactive",2],{"catalog-bond-detail-RU000A107A93":3},{"data":4,"status":27},{"accruedCouponIncome":5,"amortization":6,"analysis":7,"analysisSnippet":8,"couponAmount":9,"couponType":10,"creditRating":11,"currency":12,"forQualifiedInvestors":13,"isClosed":14,"issuerDescription":15,"maturity":16,"name":17,"nextCoupon":18,"paymentsPerYear":19,"price":20,"profitabilityScore":21,"recommendation":22,"riskScore":23,"subordinated":13,"ticker":24,"volume":25,"yieldToMaturity":26},14.38,"Да","## Доходность и спред к ставке ЦБ\n\nТекущая ключевая ставка ЦБ РФ: **14%**. Доходность к погашению (YTM) облигации: **31,94%**. Спред к ключевой ставке: **17,94 п.п.**\n\nВысокая доходность обусловлена не только базовой премиальной доходностью, но и факторами конкретного issuer'a. Спред 17,94 п.п. к ключевой ставке - это **выше среднего**, что сигнализирует о умеренном кредитном риске, а не о «бесплатных деньгах».\n\n## Процентный риск и дюрация\n\n- Эффективный горизонт дюрации: **~2,7 года** (от сегодня до даты колл-опциона **22.06.2027**, а не до погашения 03.11.2028). Это существенно снижает процентный риск при текущей ключевой ставке 14%.\n- Короткий эффективный срок при высокой ставке ЦБ - плюс для инвестора: меньше чувствительность к развороту монетарной политики.\n\n## Кредитный риск и риск эмитента\n\n- Спред **17,94 п.п.** отражает умеренный кредитный риск без критических признаков.\n- Амортизация снижает кредитный риск: часть номинала возвращается досрочно.\n- Без субординированности - держатель имеет полный приоритет в очереди кредиторов.\n- Не является бумагой только для квалифицированных инвесторов - доступна широкому кругу.\n\n## Дисконт\u002Fпремиум к номиналу\n\n- Цена: **99,80%** от номинала. Дисконт (скидка к номиналу): **(100 - 99,80) \u002F 100 × 100% = 0,20%**. Бумага торгуется практически по номиналу с минимальным дисконтом.\n\n## Финансовые показатели эмитента\n\n- Прибыль: **1,5**; EBITDA: **2,5**; Выручка: **1**.\n- Соотношение EBITDA к выручке хорошее (~250%), что указывает на эффективность операционной деятельности.\n\n## Итог\n\n- **risk_score: 45** - умеренный риск. Комбинация высокого спреда (сигнал внимания рынка), но короткой дюрации ~2,7 года, амортизации и несубординированного долга сглаживает профили. Дата колл-опциона раньше погашения - эффективный горизонт риска.\n- **profitability_score: 68** - доходность 31,94% при горизонте ~2,7 года и moderate риске. Спред 17,94 п.п. к ставке 14% - хорошая премия за риск.\n- **recommendation: buy** - привлекательное соотношение доходности и риска для инвестора, ожидающего доход выше ключевой ставки.","## Доходность и спред к ставке ЦБ\n\nТекущая ключевая ставка ЦБ РФ: **14%**. Доходность к погашению (YTM) облигации: **31,94%**. Спред к ключевой ставке: **17,94 п.п.**\n\nВысокая доходность обусловлена н...",20.55,"Фиксированный","smart-lab: B","rub","Нет",false,"ООО 'Сибнефтехимтрейд' — российская компания из Тюмени (ИНН 7206033362), основная деятельность которой связана с агентской\u002Fпосреднической деятельностью в сфере нефтехимии. Эмитент выпусков облигаций серии БО\u002FОББ, ориентирован на проектное финансирование и управление обязательствами.","03.11.2028","Сибнефтехимтрейд БО-03","15.09.2026",12,983.4,68,"buy",45,"RU000A107A93",1000,31.94,"success"]