Цена
998,60 ₽
Доходность
15.7%
Погашение
14.12.2027
Купон
Переменный
Детали купона
Сумма
0
Накопленный доход
8,83
Выплат в год
4
Следующий купон
15.09.2026
Детали облигации
Номинал
1 000,00 ₽
Валюта
rub
Субординированная
Нет
Амортизация
Нет
Квалифицированные инвесторы
Нет
Кредитный рейтинг эмитента
АКРА: AAA; АКРА: AAA(RU); Эксперт РА: ruAAA
По данным веб-поиска ИИ, не подтверждено агентством
AI-анализ
Доходность и спред к ставке
Текущая ключевая ставка ЦБ РФ: 14%. Доходность к погашению облигации: 15,71%. Спред к ключевой ставке составляет 1,71 п.п. (171 бп). Это умеренная премия за риск - не аномально высокая, но и не минимальная. Для бумаги с рейтингом AAA и коротким горизонтом это справедливо.
Кредитный риск
Эмитент: Газпром капитал - дочерняя структура Газпрома. По рейтингам: АКРА - AAA, Эксперт РА - ruAAA. Это наивысший уровень кредитного качества. Кредитный риск оценивается как низкий.
Процентный риск и дюрация
Купон переменный - это ключевое преимущество: купон периодически корректируется в соответствии с ориентиром (КС/RTMS), поэтому при росте ключевой ставки доходность бумаги автоматически растёт. Дата погашения 14.12.2027 (дюрация около 1,3 года). Короткий срок до погашения минимизирует процентный риск.
Ценовой риск и дисконт
Цена: 100,00% от номинала. Номинальная стоимость - 1000 рублей. Дисконт = 0% (бумага торгуется ровно по номиналу). Нет дисконта - нет дополнительной премии, и нет риска падения цены.
Дополнительные факторы
- Купон переменный - защищает от роста ставок
- Нет колл-опциона/оферты - инвестор не ограничен досрочным погашением
- Нет амортизации - все средства поступают в конце срока
- Доступна не только для квалифицированных инвесторов - более ликвидная
- Без субординированности - полный приоритет в очереди кредиторов
Итог
Газпром капитал БО-002Р-11 - консервативная бумага с наивысшим кредитным рейтингом, перекупонным защитным механизмом и умеренным спредом к ставке. Подходит для консервативных инвесторов, ищущих стабильную доходность выше ключевой ставки минимальным кредитным риском.
Что если?
прогноз будущих выплатЧастые вопросы
Какая доходность к погашению у RU000A107ET1?
Доходность к погашению (YTM) облигации Газпром капитал БО-002Р-11 составляет 15.7%.
Когда следующий купон по RU000A107ET1?
Следующая купонная выплата по облигации Газпром капитал БО-002Р-11 - 15.09.2026.
Когда погашение облигации RU000A107ET1?
Дата погашения облигации Газпром капитал БО-002Р-11 - 14.12.2027.
Какой кредитный рейтинг у эмитента облигации RU000A107ET1?
АКРА: AAA; АКРА: AAA(RU); Эксперт РА: ruAAA (по данным веб-поиска ИИ, не подтверждено рейтинговым агентством).